2024年の日経平均株価 史上最高値更新は通過点

[kabukabumanさん]

皆さん　新年明けましておめでとうございます。

しかしながら元日早々能登半島沖を震源とした巨大地震に見舞われ

令和6年は波乱の幕開けとなりました。

さらに昨日羽田空港で　被災地に物資を運ぶ海上保安庁の飛行機と

日航機が衝突炎上する事故が発生するなど　痛ましい出来事が相次いでいます。

まずは犠牲者の方々のご冥福をお祈りするとともに

被災者の方々が　一日も早く元の生活に戻れるよう

政府は迅速な復興に全力を注いで欲しいと思います。

さて暗い話題で始まった2024年ですが

今年は株式市場にとって一体どんな一年になるのでしょうか。

因みに今年は辰年。十二支の中では最も株価が上昇する年だと言われます。

実際1950年以降　株価の上昇率は平均11.0％でしたが

辰年だけ取り上げると平均27.9％上昇したそうです。

昨年末の日経平均終値は33464円でしたから　仮に今年も27.9％上昇すれば

日経平均株価は42800円になる計算です。

折しも今年はゴールデンサイクル（2023～2025年）の2年目に当たります。

同サイクルが2年以上続くのは初めてのことだけに期待も膨らみますが。。。

①「新NISA」（積立投資枠120万円＋成長投資枠240万円＝合計360万円 /年）

　○新NISAのメリット

　投資元本ベースで運用出来る（年間総額360万円以内なら何度でも売買可能）

　生涯投資枠が1800万円に拡大（成長枠投資は1200万円まで＝現行の2倍）

　投資中に海外居住が必要となった場合　5年以内なら認められることがある

　（但し証券会社によってルールが異なるので該当者は事前に確認のこと）

②「JPXプライム150」が7月3日よりスタート

　○「JPXプライム150」選定のメリット

   東証プライム市場に上場している500銘柄の中から

　価値創造力の高い（稼げる）150社を選ぶことにより

　投資判断のヒントになると同時に市場の活性化に繋がる

③日本の経済成長率は事実上G7の中で一位・二位を争う

　日本の経済成長率は先進7か国の中でもっと低調と言われていますが

　働き盛りの年齢層で比較すると　ここ数年むしろNO.1の伸びを示しています

　日本は一早く少子高齢化が進んでおり　他の先進国が同じ道を辿ると考えれば

　今後暫くG7の中で日本は経済成長率1位を独走する可能性があるでしょう

④PBR1倍割れの是正が引き続き求められる

　国内上場企業のうち　約半数がPBR1.0倍を割っています

　これらの企業には株価対策の強化が求められており

　増配・株式分割・株主優待・資本効率の改善などが引き続き期待出来ます

　

　因みに「JPXプライム150」にはPBRが1.0倍を割れているメガバンクや

　資本効率の悪いトヨタ自動車などは除外されています

⑤バフェット効果は2024年度も続くと予想

　商社株に加え　メガバンクの様なPBR1.0倍割れの優良企業に注目したい

　さらに新NISAが上手く機能すればダブル効果で株価への期待が膨らむ

⑥米国のリセッション入りが懸念されると同時に利下げに対する期待も根強い

　無論そう簡単に利下げに転じるとは思えませんが

　リーマンショック以降のNY市場は　金融政策のいいとこ取りが目立ちます

　つまり景気が良ければ利上げされても株価が上がり

　不景気でも利下げ期待で株価が上がるという摩訶不思議な現象が続いています

　従って円高要因はあるものの　NY市場に右へ倣えの東京市場は

　米国株が踏ん張れば円高も消化されると思います

　一方で　年明け早々欧米の国債利回りが急上昇しています

　債券市場が利下げ予想に対して懐疑的な見方を強めているためで

　この流れは当然株式市場に波及し　株価の乱高下に繋がりそうです

⑦その他（リスク等）

　冒頭で述べましたが　能登半島沖を震源とする巨大地震によって

　日銀が今年前半に金融政策を変更する可能性は薄くなったかも知れません

　何とも皮肉な話ですが　大災害・伝染病・戦争・テロ・核問題などは

　市場を揺るがす大事件であるにも関わらず　

　機関投資家はそれらを利用して大きな利益を上げて来たように

　もしかすると新NISA制度がヘッジファンドに悪用されないとも限りません

　

　また多くの評論家やアナリストが今年の株価高騰を予想していますが

　こういう時は逆に下げ要因を常に意識して置くことが大事だと思います

　市場は天邪鬼ですから。。。

　

　因みに「辰年は政変の年」とも言われています。

　折しも　今年は1月の台湾総統選挙に始まり　3月ロシア大統領選挙

　11月米大統領選挙　さらに9月は自民党総裁選が行われます

　政治や外交問題が市場に与える影響は大きいので要注意ですね

　

　そういえばプーチンの認知症が悪化しているという報道もあります

　核のボタンを認識出来るのか？　これはマジ大問題ですよ！

以上思い付くままに書きましたが　予想は所詮当たるも八卦当たらぬも八卦

想定外の局面も多々あると思いますが　何とか実りある一年にしたいと思います

それでは今年もよろしくお願い致します。

[たか○さん]

お疲れ様です。
本日の決算銘柄では検索に引っかかったものはなしです。
なんか決算悪い銘柄が多いですね。

[たか○さん]

全体的にびっくりするほどいい決算というのが少ないイメージです。

[たか○さん]

そうですね。
今来ている銘柄って結構　傾向があるというか。
スクリーニングをかなり幅広く　法則も感情もなしに行っているの
で、結構全体的に時間がかかる銘柄が多いイメージです。

[kabukabumanさん]

たか〇さん　こんにちは。

愛三工業　双葉産業　ともに好決算でしたが

経験的に自動車部品銘柄は人気化し難いので

株価操作でもない限り　寄り天のパターンが多いと感じています。

あじかんも監視していましたが

不思議とPTSで買われない銘柄はザラバでも人気薄ですね。

それから共同PRはインバウンド需要が業績を押し上げた様ですが

私の知る限り　初回のインバウンド祭りに比べ

最近は全体的に株価の反応が盛り上がりに欠けている様な気がしています。。

[たか○さん]

後　愛三工業、共同PRもでした。あじかんが一番よくて　そのあと愛三　共同PRに関してはよくわかりません。

[たか○さん]

おはようございます。　昨日の決算スクリーニングでは　あじかんが引っかかりました。最近食品加工技術を持つ会社が強いですね。外人のお土産需要でしょうか。

[kabukabumanさん]

おおぼけマイルド。さん　こんばんは＾＾

とろで　何ですか？　Sって( ˘•ω•˘ ).｡oஇ

[マイルド。さん]

こんにちわ、今日からS,ははは。おおぼけマイルドです。。

[kabukabumanさん]

たか〇さん　お疲れ様です。

私も2月はあまり心配していませんが

3月は要注意だと感じています。

気になるのは日米中銀の金融政策ですが

米国は消費が活発で　利下げはインフレ再燃リスクになりかねないため

3月のFOMCは金利が据え置かれる可能性が高いと考えています。

あとは市場が織り込んだ状態で3月を迎えるかどうかですね。

一方日銀はマイナス金利の解除に前向きなので

3月は見送られるかどうかの瀬戸際だと思います。

ただこちらも市場がどう判断しているかによって株価への影響は異なりますが

何れにしても3月は乱高下し易い相場になると予想しています。

そして上昇劇の第二幕は5月ではないかと（ただの勘です）

[たか○さん]

お疲れ様です。
本日は　菱友システムズ　が引っかかっています。

相場全体に関しては　金利もそうですが　２月アノマリーも働いて
二月は仕込みの相場になりそうですね。下は35000　上は３６５００のボックスで少し下に下がりながらうねるつきになるのかなと。

[kabukabumanさん]

たか〇さん　こんばんは。

米大統領選挙は今のところトランプ有利と言われているので

パウエルさんは心情的に11月まで利下げしたくないかもですね。

景気も悪くないですし、今回は無風と予想していますが。。。

それより投資が好調で何よりです。

日々の努力が成果に繋がっていますね。

私は長期銘柄は殆ど放置したままで

それ以外の銘柄ははコマメに回転させていますが

短期も時間があれば結構楽しいですね。

[たか○さん]

１６５６アメリカ国債がようやく上がってきました。投資としては大きくはないですが、資産の1/8くらいはぶち込んでします。

なんだかんだで　利下げ頻度や回数は置いといて　利下げまじかなので買いだと思います。

[たか○さん]

お疲れ様です。日経は相当強い買いが入っていますね。
とりあえず持ち株が好決算だったのでほっとしています。

デリバリーコンサルが突然出た材料でS高したので半分放流しました。

個人的には　決算が出た後の銘柄のほうが出る前より買いやすいです。

[kabukabumanさん]

＜中国深セン市場の創業版指数が急落＞

中国株は春節の大型連休前ということもあり利益確定売りに押され

本土市場、香港市場ともに早くも反落です。

（今年は2月10日から8連休）

中でも中国版ナスダックと呼ばれる創業版指数が3.5％下落して底割れ

上海市場や香港市場でも　主にテック系、EV、太陽光発電などが売られました。

因みに1月26日現在　A株の信用倍率は約22倍となっており　

内訳は　買い残＝30.7兆円、売り残＝1.4兆円　だそうです。

という訳で　取り敢えず春節明けの中国市場に再度注目です。

[kabukabumanさん]

おはようございます。

私もご指摘の銘柄は一応チェックしてみました。

ただJグループの様に　好決算を見込んで事前に買われている銘柄は

発表後に買うと高値掴みになる可能性が高いので注意したいですね。

材料が出た後に買うのはタイミングが難しいと何時も感じます。

[たか○さん]

お疲れ様です。
本日の好決算該当銘柄は
SANEI（これは先日の情報修正でも引っ掛かりました
LITALICO
ゲンキードラッグ
ジェイグループHD

どれも買ってもいいと思いますが、ジェイグループは
サプライズはなしで割安系なので、時間はかかるかもしれません。

[kabukabumanさん]

たか〇さん　お疲れ様です。

私は基本的に信用取引をしない主義なので（勿論空売りも）

逆日歩は滅多にチェックしません。

ただ信用倍率が高過ぎると売り圧が強いのは肌で感じるので

そこはチェック項目に入れています。

しかも私の場合は殆ど勘ピュータ売買なので

出来るだけリスクを減らしたいという意味もあります。

因みに信用取引は超短期～短期投資向きで

中長期投資では長期間に亘って余計な神経を使うだけので不向きだと考えています。

あと一攫千金を狙いたがる人も止めた方がいいでしょうね。

[たか○さん]

昨日わたくしが挙げた銘柄って決算じゃなくて上方修正の奴も交じってたみたいで。上方修正は選定から除外している（決算ではないので）ので昨日のは　なしということで。

[たか○さん]

逆日歩数より単純に　信用倍率で見るべきだと反省しています。信用倍率で見て　その週の中で逆日歩で予想する　くらいに抑えたほうがよさそう。
今は　信用倍率が低い状態で逆日歩が　下がっているので　信用倍率が低い状態から少しだけ上がっているという感じかもしれません。

[たか○さん]

これまで逆日歩銘柄数も大切だと思い　記録してきましたが証券会社の持ち株が増えると貸株供給量が増え　逆日歩が減る傾向になるということです。ということは逆日歩の増減では　未来の株価は見こせないということがわかりました。

いま記録的に逆日歩が低いのですが、これは証券会社が銘柄保持しまくってるということになるようです。