前場に注目すべき3つのポイント～戻り待ち狙いの売りが入りやすい～

*08:38JST 前場に注目すべき3つのポイント～戻り待ち狙いの売りが入りやすい～ 10日前場の取引では以下の３つのポイントに注目したい。

■戻り待ち狙いの売りが入りやすい
■三井ハイテク、27/1上方修正 営業利益195億円←145億円
■パナソニックHD<6752>超分光カメラ×AI検査、来月ソフト投入

■戻り待ち狙いの売りが入りやすい


10日の日本株市場は、中東情勢を巡る警戒感から売りが先行することになろうが、その後も押し目狙いを入れにくい相場展開になりそうだ。9日の米国市場はNYダウが405ドル安、ナスダックが168ポイント安だった。米国とイランの戦闘激化を受けて原油先物相場は1バレル＝96ドル台に上昇したことが嫌気された。また、インフレ警戒から米長期金利が上昇したことも市場心理を冷ました。シカゴ日経225先物は大阪比1085円安の64175円。円相場は1ドル＝153円30銭台で推移。


日経平均株価は、シカゴ先物にサヤ寄せする形で売りが先行することになろう。日経225先物はナイトセッションで64150円まで売られる場面もみられ、日中比900円安の64360円で終えていた。ボリンジャーバンドの-1σ（64940円）を割り込んできたことで下へのバイアスが強まりそうである。9月限の先物オプション特別清算指数算出（メジャーSQ）を控えるなか、ヘッジ対応の売りが入りやすいだろう。売り一巡後は下値の堅さを見極めつつ、自律反発狙いの買いが意識されそうだが、積極的な上値追いが限られよう。先物市場においては、戻り待ち狙いの売りが入りやすい。


日経平均株価の-1σは65046円辺りで推移しており、同バンドを割り込んで-2σ（63830円）が意識されてきそうだ。ただ、アドバンテスト<6857>やキオクシアHD<285A>、東京エレクトロン<8035>など指数インパクトの大きい半導体やAI関連株の不安定な値動きが目立っているが、フィラデルフィア半導体（SOX）指数は小幅ながら上昇していた。積極的な売買は手控えられそうだが、半導体やAI関連株にらみの展開になりそうである。


また、日経平均株価が下へのバイアスを強めてくるようだと、先物主導でヘッジ対応の売りが入りやすい。一方で、グロース250指数は足元で調整をみせているものの、支持線として意識されている25日線に接近している。リバウンド狙いのタイミングになりやすく、個人主体の資金は中小型株に振れやすくなる可能性はありそうだ。

■三井ハイテク、27/1上方修正 営業利益195億円←145億円

三井ハイテク<6966>は、今期2度目となる2027年1月期業績予想の修正を発表。営業利益を145億円から195億円に上方修正した。売上高については旺盛な需要に支えられ販売が好調に推移していることに加え、為替影響等により、前回発表予想を上回る見込み。営業利益、経常利益および親会社株主に帰属する当期純利益についても、増収に伴う増益に加え、経費の見直しもあり、予想を上回る見込みとなった。

■前場の注目材料

強気材料
・SOX指数は上昇（11931.32、+43.45）
・活発な自社株買い
・東証による企業価値向上の要請

・サンデン<6444>上海開発拠点を現法化、新エネ車向け
・パナソニックHD<6752>パナエナジー、ヒト型ロボ向け電池に着手、エネ密度・出力両立へ
・山善<8051>パレタイズ・けん引自動化、物流工程で新たな提案、来年2製品投入
・パナソニックHD<6752>パナコネクト、自律移動ロボ運用支援、複数メーカー対応
・島津製作所<7701>AIが化合物分析条件を提案、クラウドで提供
・ニレコ<6863>高精度に印刷品質検査、設置自由度も向上
・横河電機<6841>仏社輸送管理システム販売
・三菱重工<7011>下関の工業用地取得、30億円で造船強化検討
・富士通<6702>Yaqumoと、量子計算を統一基盤で、実機検証を開始
・パナソニックHD<6752>超分光カメラ×AI検査、来月ソフト投入
・TOPPANHD<7911>衣類用RFIDタグ開発、欧向け製品管理に提案
・三菱電機<6503>技術基盤を開発、量子CAE実現へ
・プレス工業<7246>パジェロ用車枠受注
・三菱ケミカルG<4188>米新興に出資、次世代光通信材料を開拓
・日東電工<6988>高耐汚染RO膜投入、寿命2倍
・西松建設<1820>トンネル装薬遠隔化、切羽立ち入り不要
・TOPPANHD<7911>産業技術総合研究所などと、小型ゲノム編集ツール、純国産で開発


☆前場のイベントスケジュール
＜国内＞
・08:50 対外・対内証券投資(先週)

＜海外＞
・15:00 独・CPI(8月) 前回2.9％
・20:00 トルコ・中央銀行が政策金利発表 予想37.00％ 前回37.00％
・21:15 欧・欧州中央銀行(ECB)が政策金利発表、ラガルド総裁が記者会見 予想2.6
5％ 前回2.40％
・21:30 米・新規失業保険申請件数(先週) 予想20.5万件 前回20.6万件
・21:30 米・PPI(8月) 予想5.2％ 前回4.7％
・石油輸出国機構(OPEC)月報

＜YY＞