マイ・メモ（2020年 3月）

[kabukabumanさん]

3月まで1週間残していますが、新型コロナウィルスによる市中感染の増加

世界的な感染者の増加、さらには韓国での感染急拡大等から

予想を上回る経済的な打撃が予想されるため、早めにメモを更新します。

まず最近の変化で特徴的なことは

「有事の円買い」というアノマリーが崩れ始めたことです。

以前から円の信認が厚いことに疑問を感じており

慢性的な誤解によるものではないかと考えていましたが

新型コロナウィルス感染の流行を機に、世界の投資家は円売りに転じ

積み上がっていた「円買い・ドル売り」ポジションの解消を巻き込み

1ドル112円台まで円安が進みました。

しかし今回の円売りは新型コロナウィルスによる日本経済の悪化や

東京五輪開催が危ぶまれる状況等を憂慮した「日本売り」と考えられ

従来の様に「円安＝株高」にはならないと予想しています。

何故なら日本売りは投資資金の撤退を意味するからです。

しかも日本の経済構造は外需から内需主導型に転じており

新型コロナウィルスが、長年続いた「有事の円買い」というアノマリーを

崩壊させてくれることを願って止みません。

一方、米国ではQE4に期待する緩和マネーが相変わらず株価を押し上げ

新型コロナウィルス感染など眼中にないかの様でしたが

ここへ来て漸く世界景気の減速懸念が株価の上値を抑え始めました。

こうなると株価は新型コロナ感染の拡大状況や終息時期の見込みに

素直に反応し易くなると思います。

ただ終息までの予想期間は専門家の間でも大きく意見が分かれており

2～3ヵ月後から1～2年かかるという見方まで様々なので

後者の予想が当たれば、東京五輪開催が危ぶまれる可能性もありそうです。

（まとめ）

「有事の円買い」という神話が崩れ始めた原因ですが

恐らくアベノミクスに対する失望感や金融政策の手詰まり感がある中で

新型コロナウィルス感染の拡大が日本経済を悪化させるという懸念が

一気に深刻化した結果の日本売りだと考えています。

年初は過剰流動性相場が2020年前半の株価を押し上げ

ダウ32000ドル、日経平均27000円の実現は既定路線だと予想していましたが

直径0.1㎛以下の小さな病原体が世界経済を苦しめることになるとは。。。

因みに一部のヘッジファンドは、新型コロナウィルス感染に関する

中国の公表データは信用出来ないとして、独自の手法で分析する様です。

https://jp.reuters.com/article/hedge-funds-diy-strategies-idJPKBN20D0BN

中国国内の状況に関しては様々な情報や憶測が流れ

中国政府はマイナス情報の火消しに躍起になっている様ですが

感染者数や死亡者数が修正されるなどの混乱が生じていることから

実際の感染状況はもっと深刻ではないかと推察しています。

直近の報告によれば、中国本土の感染者数は76000人、死者2345人以上。

韓国では新たに142人の感染が判明し346人へ急増しています。

一方国内でも市中感染が広がっており、感染者数の急増が危惧されます。

またこうした状況を踏まえ、日本からの入国管理を厳格化したり

日本への渡航制限や制限の強化を実施する国が増えており

このままでは東京五輪中止という悪夢の様な出来事が脳裏を過ります。

 

[たか○さん]

余り事業が大きすぎると影響がでかい部門が多いからなのでしょうか。
原料調達から難しくなるものも多いでしょうし。

アルコールが必要になるでしょうから　穀物系の需要も上がりますし　食品の価格も上がりそうですね。

[kabukabumanさん]

富士フィルムが高値を更新するのは解かりますが

医療現場に直接関わる銘柄の反応が今一ですね。

エアテックは頑張ってますが

日本光電、ホギメディカル、大研医器、JMS辺りが来そうで来ない。

マスク相場はいい加減バブルが弾けてもいい頃なので

そろそろ資金が回って来ないかな～～～なんて。（買い煽りです＾＾）

[たか○さん]

堅実が売りですからねえ。

[たか○さん]

まあ我々はあの時　翌日の寄り付きでブイキューブ買える人間ではないですね(笑

[kabukabumanさん]

中長期的にGOLDは高値を目指すと予想していますが

Wインバースの方が値動きは解かり易いと思います。

因みに金連動型のETFではなくて

第一商品の様な金先物取引関連を買うのも一考でしょうね。

私の場合は殆どNK225先物でヘッジしていますから

相場が荒れると睡眠不足になりがちなので(馬ﾟдﾟ鹿)☆

疲れが溜まるとＷインバースを併用することがあります(馬ﾟдﾟ鹿)☆×2

[たか○さん]

一歩さんの相場の感覚がすさまじく切れ味鋭いですね。
KABUKABUMANさんとはタイプは違うけど　二人ともすごいです。
きっちり違うところで利益をゲッツしています。

[たか○さん]

ただこう言う相場の精神衛生の取り方として個人的には手を広げず　なのでここは我慢して一点投資で行きます。無限ナンピン発動です。

[たか○さん]

ブイキューブはもっと下の時にどうでしょうね―みたいな話をしていたときがあって。まさかの大暴騰でしたが　あの時すでに買われていたのでまあ普通に買えないですね。パイプドやっぱほしくなってきました。まさかっここまで下がるとは。

[０君さん]

ブイキューブとJストリーム（４３０８）ですか

それより地道にパイプドなど１０銘柄買ってしまいました

売りはすべてリカク

[たか○さん]

午後は売り圧はさほどないでしょうからどこかでヘッジかけます。
ETFに売りつけてやります(汗）

[たか○さん]

香港プラテンしてますね。どんなからくりなんだろう。
なんにせよ　一連の対応のあまりのずさんさに対する世界の警告と受け止めました。

[たか○さん]

志らくなんて　テレワークと農業組み合わせた実験してても何の意味もなし。まあ逆にそうだから下げ止まっているのかもしれませんね。

いずれにしても持ち株一銘柄ガチホは変わらず、ヘッジかけて一日の終わりを迎える予定です。金がいいかなー　1357かなあ。

[たか○さん]

ネット会議の銘柄はまちまちですね。
やはりシェアを高く持っているブイキューブ以外は魅力が薄いです。

[kabukabumanさん]

グロベは反発していますが不用意に買い向かうとやられますよ。

買うなら短期リバ狙い。

しかも持ち越す場合はヘッジが必須だと思います。

因みにコロナ関連銘柄も漸く本物と偽物が明確になりそうですね。

[kabukabumanさん]

1326　に配当はありません。

詳細はこちら

https://etf-etn.com/como/1326

因みにイベントの大手は沢山ありますから

セレスポを基準に考えるというのはどうなんでしょう？

正直なところよく分かりません。

結局新型コロナウィルス感染の状況次第ですし

パンデミックの進行が止まらないと開催が危ぶまれるのではないでしょうか。

個人的な予想ですが5月がタイムリミットではないかと。。。

[たか○さん]

しかしあのブイキューブ予想がここまで行くとは。
他にもネット会議できるための銘柄ありますが　買っとく手もありますね。

[たか○さん]

私はセレスポ　という銘柄が　5厘開催を予兆している銘柄だと思います。この銘柄が上がれば5厘開催可能性も高まるんでしょうけれども　現状半値以下です。

[たか○さん]

1326って配当みたいなもんとかってあるんですか？

[kabukabumanさん]

たか〇さん　おはようございます。

遂にNY市場が真面な反応しましたがこの程度の下げは想定内です。

早急に感染の拡大が止まらなければ2番底・3番底をつけるパターンだと思います。

従って仰る様に値頃感で買い向かうのはハイリスクでしょうね。

暴落はチャンスでもありますが、パンデミックが進行しつつある状況だけに

まだまだ下げは初動と考えるべきでしょう。

私の予想だったNK225先物21600円にリーチが掛かり

漸くワクワクして来ました(*^^*)

[たか○さん]

おはようございます